随着上市公司半年报相继披露，各持牌消费金融机构上半年“成绩单”也“浮出水面”。从已披露的数据来看，2021年上半年消费金融行业依旧保持整体稳步向上的发展态势。

消费金融回暖

今年上半年，招联消费金融公司上半年总资产为1298.43亿元，较年初增长19.88%，约占全部消费金融公司的四分之一;净利润为15.42亿元，同比增长166.7%。

马上消费金融公司总资产达570.17亿元，实现净收入46.25亿元，净利润4.41亿元。在营收利润实现双增长的同时，马上消费金融公司累计注册用户数近1.4亿，为超过650万信用白户建立征信记录，纳税总额超36亿元。

中原消费金融公司在今年上半年实现营业收入15.63亿元，放款突破1158.85万笔，实现了消费贷放款金额和放款笔数的双双大增，累计放款突破4322.37万笔。截至2021年6月30日，中原消费金融公司累计放款金额为1351.55亿元;贷款余额为236.14亿元，较年初新增贷款余额43.14亿元。

冰鉴科技研究院高级研究员王诗强在接受《中国产经新闻》记者采访时表示，消费金融业回暖，主要与今年上半年全国各地疫情好转有关，去年同期疫情影响较大，各消费金融公司坏账计提有所增加，侵蚀了部分利润，而今年各类消费金融公司在收入有所增长的同时，坏账计提变少，净利润表现从而更优。

“另外，随着中国经济的发展，人口消费回暖，中国的消费金融需求爆发，行业供应增长速度远低于消费增长速度，呈现一定供不应求的态势，整个行业也随之处在了成长红利期。因此，业绩上很难不出现增长。”独立经济学家王赤坤在接受《中国产经新闻》记者采访时表示。

银行系消金公司崛起

对比净利润指标，可以发现，前有中邮消费金融、中银消费金融净利润双双赶超，分列第三、四位，其中，中邮消费金融上半年净利润同比暴增1512.2%;中银消费金融净利润增速也达到了426.73%。后有杭银消费金融，上半年实现净利润1.35亿元，同比增长45.16%。

从资产规模看，多家银行系消费金融公司资产扩张速度领跑同业。其中，截至今年6月末，杭银消费金融资产达271.48亿元，较上年末增长27.13%;海尔消费金融、哈银消费金融资产增速也超过了20%，分别达到23.29%、21.89%。

中国银行业协会日前发布的《中国消费金融公司发展报告(2021)》显示，截至2020年末，消费金融公司资产规模首次突破5000亿元，达5246.49亿元，同比增长5.18%;贷款余额4927.8亿元，同比增长4.34%;累计服务客户16339.47万人，同比增长28.37%。

对此，王赤坤认为，行业的发展必然吸引资本的关注。随着资本的持续投入和加持，行业供给将会增加，同时，消费将达到顶峰，行业消费都会达到峰值。市场即将进入供需平衡阶段，行业头部将会形成。行业规范会逐步形成，行业管理逐步走向正规，行业将走向成熟。消费金融进入成熟期后，行业市场即将处于存量市场阶段，行业红利将消失，行业面临的挑战即如何在即将到来的存量市场里拼运营，以便赢取更大的市场份额。

从长远角度看，王诗强认为，互联网巨头控股的消费金融公司未来的潜力也不容忽视。未来的消费金融公司的竞争格局将由各家机构的企业风险控制水平决定。

对于行业发展趋势，有专家认为，未来消费金融公司格局会在目前“一超多强”的基础上，演变成多方势力制衡的结构化格局，势力来源主要包括银行系和互联网系。其中，银行系机构的作用可能会越来越突出。(赵琳琳)